Hur justerar jag kostnadsbasen efter en sammanslagning?
Din ursprungliga kostnadsbas är därför 3810€ Delt med 200 aktier i företag A, din kostnadsbas är 19€ per aktie.
Om du på ditt skattepliktiga konto innehar aktier i ett företag som förvärvats av ett annat företag i en fusion, måste du justera din kostnadsbas för att beräkna reavinster eller förluster. Fusionsöverväganden kan endast omfatta kontanter, aktier i det förvärvande företaget eller en kombination av aktier och kontanter (även känd som kontanter att starta). Du måste beräkna din ursprungliga kostnadsbas för beståndet och de kontanta intäkterna du får efter fusionen.
Antag som ett exempel att du den 1 januari 2010 köpte 200 aktier i företag A för 19€ per aktie. Den 1 januari 2013 förklaras en fusion där bolaget A förvärvas av företag B, med följande tre optioner för varje aktie i företag A du äger: (i) 37€ kontant, (ii) 1049 aktier i bolaget B eller (iii) en blandning av 19€ i kontanter plus 0,5245 aktier i bolag B, under förutsättning att proration, vilket innebär att aktieägare som väljer den övertecknade optionen på antingen kontanter eller aktier kommer att få den under-tecknade optionen istället, på en proportionell. Du väljer alla kontanter, men på grund av överprenumeration på kontantoptionen när fusionen är klar den 1 juni 2013, slutar du med 98 aktier i företag B, 3950€ kontant och 24€ "cash-in-lieu" av aktier.
- 1Bestäm den ursprungliga kostnadsbasen för din investering, inklusive eventuella betalade provisioner. I exemplet ovan betalade du 3800€ för 200 aktier i företag A till 19€ per aktie. Antag att du betalade 7,50€ provision för den här transaktionen. Din ursprungliga kostnadsbas är därför 3810€ Delt med 200 aktier i företag A, din kostnadsbas är 19€ per aktie.
- 2Ta reda på hur många fraktionerade aktier i nyemitterade företag B-aktier såldes för att ge dig kontant i stället för betalning, vilket är resultatet av försäljning av bråkaktier du annars hade rätt att få, men såldes eftersom endast hela aktier emitteras i en företagsåtgärder. Få denna information från din mäklare genom att titta på transaktionsaktiviteterna på det konto där du innehade ditt företag A-aktie eller från fusionsvillkoren. Antag i vårt exempel att 0,7049 aktie i företag B såldes till ett pris av 34€ / aktie, vilket ger dig 24€ kontant i stället för en bråkdel.
I vårt exempel hade en aktie i A-aktien rätt till 1049 aktier i bolag B-aktien, så 98 7049 dividerat med 1049 motsvarar 94094 aktier i A-aktien. - 3Lägg till den delade andelen från föregående steg till antalet hela aktier för att bestämma det totala antalet aktier du fått. I vårt exempel lägger vi till 0,7049 bråkdel till de 98 hela aktierna i företag B för att erhålla 98 7049 aktier i företag B.
- 4Konvertera det totala antalet aktier du fått i det förvärvande bolagets aktier till motsvarande aktier i det ursprungliga förvärvade bolagets aktie du hade, med hjälp av konverteringsgraden enligt fusionsvillkoren. I vårt exempel hade en aktie i A-aktien rätt till 1049 aktier i bolag B-aktien, så 98 7049 dividerat med 1049 motsvarar 94094 aktier i A-aktien.
- 5Multiplicera resultatet från föregående steg med din ursprungliga kostnadsbas per aktie för att få kostnadsbasen för fusionens aktiedel. Subtrahera resultatet i föregående steg från det totala antalet aktier i det ursprungliga förvärvade bolagets aktie du äger, multiplicera sedan med din ursprungliga kostnadsbas per aktie för att få kostnadsbasen för fusionens kontanta del.
- I vårt exempel ger multiplicering av 94094 med 191790€, vilket är den justerade kostnadsbasen för aktiedelen. Att subtrahera 94094 från 200 aktier i företag A som du ursprungligen köpte, erhålla 105906 och sedan multiplicera med 19€ avkastning 2020€, vilket är den justerade kostnadsbasen för kontantdelen.
- 6Tilldela den justerade kostnadsbasen för aktiedelen i hela andel och andel av andel, i proportion till antalet aktier i varje del. För vårt exempel bestämdes vår totala kostnadsbas för 98.7049 aktier i B-aktien i föregående steg till 1790€
- Kostnadsunderlaget för 98 aktier i företag B är 1790€ * (90 898,7049) = 1780€, medan kostnadsbasen för 0,7049 aktie i företag B är 1790€ * (0,70418,7049) = 13€, vilket är kostnaden grund för 24€ kontant i stället för mottagna bråkaktier.
Du måste beräkna din ursprungliga kostnadsbas för aktien och de kontanta intäkterna du får efter fusionen. - 7Bestäm skattepliktiga vinster och förluster genom att lägga till kostnadsbasen för alla kontanta intäkter och dra resultatet från det totala kontantintaget. I vårt exempel lägger vi till 2020€ (justerad kostnadsbas för kontantdelen) + 13€ (kostnadsbas för sålda bråkaktier) = 2030€ Den totala kontantintäkten är 3950€ (erhållen kontant ersättning) + 24€ (kontant- i stället för mottagna bråkaktier) = 3980€ Vår realisationsvinst är 3980€-2030€ = 1950€ Inköpsdatum är 1 januari 2010 och försäljningsdatum är 1 juni 2013, vilket kvalificerar oss för långsiktig kapitalvinstbehandling för tillgångar som innehas mer än ett år.
- Observera: om du i ditt fall förvärvade din ursprungliga investering i aktier i företag A vid olika tidpunkter under en period som omfattade både långvarig (mer än ett år) och kortfristig (ett år eller mindre) i förhållande till tidpunkten för fusionen är klar, beräkna de aktievägda procentsatserna av din ursprungliga kostnadsbas i lång- och kortsiktiga delar och tillämpa dessa procentsatser för att separera intäkterna i lång- och kortsiktiga delar för att rapportera om skattedeklarationer. Till exempel, om 150 aktier i företag A förvärvades mer än ett år före utdelningen av fusionen och 50 aktier förvärvades mindre än ett år före utbetalningen av fusionen, för totalt 3810€, är 75% av din kostnadsbas lång -tid och 25% är kortvarig. Samma procentsatser gäller för dina intäkter och kapitalvinster. Således, av 1950€ kapitalvinsten beräknad ovan, skulle 75% eller 1460€ vara en långsiktig vinst, medan 25%, eller 490€, skulle vara en kortsiktig vinst.
- 8Spara för framtida referens den justerade kostnadsbasen för mottagna aktier. Du behöver den informationen om du någonsin säljer dessa aktier. För vårt exempel är kostnadsbasen för de 98 aktierna i företag B 1780€, eller 18€ per aktie i bolaget B. Observera att inköpsdatumet för detta är den 1 januari 2010 när du köpte aktie i företag A före fusion ditt företag B-aktie, inte 1 januari 2013 när fusionen förklarades eller 1 juni 2013 när fusionen slutfördes. Återigen, behåll denna information för framtiden när dina B-aktier säljs.
- Kom ihåg att lägga till eventuella provisioner och avgifter till din kostnadsbas, och dra alla provisioner och avgifter från dina intäkter.
- Gå till företagets webbplats för investerarrelationer för att leta efter all kostnadsbas eller fusionsinformation.
- Om möjligt, välj alternativet för alla aktier i koncentrationsöverväganden för att minimera inkomstskatter, särskilt om din investering hålls mindre än ett år. Kortsiktig kapitalvinstskatt kan vara ganska hög.
För vårt exempel bestämdes vår totala kostnadsbas för 98.7049 aktier i bolag B-aktien i föregående steg till 1790€. - Var uppmärksam på mäklaravgifter. Vissa mäklarföretag kan debitera dig för frivilliga val i företagsomorganisationer som fusioner. Om så är fallet kan det vara bättre att du inte gör något val och accepterar standardalternativet.
- Det är väldigt enkelt att beräkna realisationsvinster och förluster efter sammanslagningar: Kontrahera helt enkelt din ursprungliga kostnad (inklusive eventuella betalade provisioner) från det totala kontanta intäkterna (minus eventuella betalade provisioner eller avgifter). Om resultatet är positivt har du en vinst; om negativ, en förlust.
Läs också: Hur köper jag andelar?
Frågor och svar
- Jag har kostnadsbasen för ett lager som slogs samman med ett annat lager. Mitt lager var upptaget. Jag har nu lager i det nya lagret. Om jag säljer det nya lagret, använder jag då min ursprungliga kostnadsbas?Du måste använda ACB efter justeringen (justerad kostnadsbas) för det antal aktier du nu har i det nya företaget. Du kan be din mäklare att ge dig din nya justerade kostnad per aktie.
- Förklara 1.049 aktier i B för varje aktie i A. Den optionen var endast för mottagande av aktier. Det verkliga förhållandet verkar vara 98 7049 dividerat med 200 = 0,493521049 B-aktier har samma värde som 1 A-aktie. Du måste använda detta förhållande för att konvertera 98 7049 B-aktier till motsvarande antal A-aktier. 200 A-aktier motsvarar inte bara 98 7049 A-aktier B, på grund av den erhållna kontantdelen.
- Hur bestämmer jag värdet på aktierna i en börs som jag fick i en fusion?Den initiala kostnadsbasen skulle vara aktiens pris vid den tidpunkt du fick aktierna. Så om du hade tio aktier till 7,50€ per aktie, är din kostnadsbas 75€ Om du säljer de 10 aktierna till 8,20€ per aktie, är din reavinst 7,50€ Den genomsnittliga kostnadsbasen är genomsnittet av kostnaden för aktierna. De flesta mäklarföretag räknar ut kostnadsbasen för dig så att du inte behöver gräva upp detaljerna. När du säljer aktier har du vanligtvis också alternativet "First In, First Out" (FIFO) eller Specific Identification "SpecID", det senare låter dig välja vilka aktier du vill sälja (för vissa säljer de aktier som steg det minsta kommer att medföra minst skattekonsekvens).
- PraxAir, ett amerikanskt företag, slogs nyligen samman med Linde, ett tyskbaserat företag. Det nya sammanslagna företaget kommer att vara baserat i Irland. Hur påverkar det kapitalvinsterna för företaget?Fusionen uppfyllde inte alla kriterier för att göra det skatteneutralt för investerarna, på grund av om jag minns rätt en alltför stor andel av utländskt ägande. Så du måste inse vinsten (och betala skatt) på alla dina Praxair-aktier som om du sålde dem. Då är Linde-basen värdet på Linde-aktien när den emitterades. I mitt fall var Praxair-aktien ursprungligen från ett köp av Union Carbide, pre DOW-förvärv, pre Praxair spinoff, före ett par split, så vinsten var en mycket stor andel av Praxair-priset och efterföljande stor skattereduktion. Jag hittade ett dokument på webbplatsen Linde eller Praxair som förklarade varför.
Obesvarade frågor
- Måste jag betala realisationsvinster på de kontanter jag fick i fusionen Time Warner / ATandT?
- Om omvandlingsförhållandet är mindre än en, ersätter multiplikation uppdelningen?
- Hur får jag reda på kostnadsbasen efter en sammanslagning?
Läs också:
Ansvarsfriskrivning Innehållet i denna artikel är för din allmänna information och är inte avsedd att ersätta professionell lag eller finansiell rådgivning. Det är inte heller avsett att lita på av användare när de fattar några investeringsbeslut.
