Hur väljer man en obligationsfond?

En obligationsfond är en typ av fond som innehar olika obligationer utfärdade av företag såväl som federala, statliga och kommunala myndigheter.

Du kanske har hört att lägga en del av dina investeringar i obligationer för att balansera din portfölj. Du behöver dock i huvudsak minst 373000€ i obligationer för att täcka transaktionskostnader och säkerställa tillräcklig diversifiering. Men du kanske inte investerar i den skalaen ännu. Det är där obligationsfonder kommer in. En obligationsfond är en typ av fond som innehar olika obligationer utgivna av företag såväl som federala, statliga och kommunala myndigheter. Med en obligationsfond kan du uppnå samma nivå av diversifiering med en lägre initialinvestering. Välj rätt obligationsfond för dig baserat på dina kort- och långsiktiga mål och övergripande investeringsstrategi.

Del 1 av 3: Definiera dina investeringsmål

1
Upprätta skälen till att du vill investera. Du kanske bara vill spara till pension, eller så kan du ha andra mål, som att köpa ett hus eller spara till ditt barns högskolekostnader. Var och en av dessa skäl är ett separat mål som kräver en annan investeringsstrategi.
- Gör en lista över anledningarna till att du vill investera och prioritera dem sedan, lägg det viktigaste eller mest brådskande först. Du kan justera dessa prioriteringar när du fortsätter att skapa din investeringsplan.
- Dina mål kommer troligen att förändras över tiden och du måste justera din investeringsplan för att tillgodose dessa förändringar. Oroa dig inte för att försöka förutsäga dessa förändringar. Ställ in dina prioriteringar utifrån dina nuvarande behov.
2
Bestäm en tidsram för vart och ett av dina investeringsmål. För några av dina mål behöver du pengarna på relativt kort sikt. Andra mål, som att spara till pension, anses i allmänhet vara långsiktiga investeringar.
- Till exempel, om du vill spara för en handpenning på ett hus, måste du bestämma när du vill köpa huset. Om du är 25 år gammal och vill köpa ditt hus när du fyller 30, skulle det betraktas som en extremt kortsiktig investering.
- Tidsramen för dina investeringsmål hjälper dig att ställa in din strategi. För kortfristiga investeringar vill du vanligtvis leta efter en högre avkastning. Långsiktiga investeringar tål en lägre avkastning eftersom dessa intäkter kommer att förstärkas över tiden.
3
Beräkna hur mycket pengar du behöver för att uppnå dina mål. Var och en av dina skäl för att investera kommer med en annan prislapp. Bestäm hur mycket du kommer att behöva och när du behöver det beloppet, titta sedan på din budget och ta reda på hur mycket du har råd att lägga till det specifika sparandet.
- Till exempel, om du har totalt 370€ varje månad att investera, kan du lägga 260€ i investeringar för att köpa ett hus och de återstående 110€ till ditt pensionssparande. Sedan, när du har köpt ditt hus, kan du lägga hela 370€ i ditt pensionssparande.
- Ju tidigare du behöver pengarna, desto mer bör du investera månadsvis för att nå det målet. Om du har flera investeringsmål lägger du mindre pengar på långsiktiga investeringar och mer i kortfristiga investeringar tills du har uppnått dina kortsiktiga mål.
- Obligationsfonder är vanligtvis bättre för långsiktiga placeringar, även om de också kan ge kortfristig inkomst.
Varje obligationsfond har mål som fastställts av fondförvaltaren.
4
Utvärdera hur bekväm du är med risk. Medan obligationer och obligationsfonder vanligtvis är mindre riskabla än att investera i aktier, har de fortfarande en viss inneboende risk. Som med alla investeringar finns det ingen garanti för att du får avkastning på din investering.
- Din risktolerans är en fråga om din personlighet såväl som din ekonomiska bakgrund och kondition. Om du har mycket pengar att "spela med" kan du vara bekväm med en betydande risk. Men om du i huvudsak lever lön till lön, har du troligen inte råd att förlora de pengar du investerar i framtiden.
Tips: Risk och tid går hand i hand. Fonder som har möjlighet till en hög kortfristig avkastning har vanligtvis också den högsta risken. Fonder med minst risk tenderar att ge en mindre avkastning på din investering under lång tid.

Del 2 av 3: välja en lämplig fond

1
Jämför fondens mål med dina egna investeringsmål. Varje obligationsfond har mål som fastställts av fondförvaltaren. För att hitta rätt fond för dig, leta efter en med mål som stämmer överens med dina egna investeringsbehov.
- Om du till exempel letar efter en stabil, långsiktig tillväxt så att du kan spara till pensionen, skulle du vilja leta efter en obligationsfond som är utformad för att ge investerare en tillförlitlig, relativt låg avkastning.
2
Välj ett kreditbetyg som överensstämmer med din önskade risknivå. Alla obligationer värderas beroende på företaget eller den statliga enhetens tillförlitlighet när det gäller att betala tillbaka det lån som obligationen representerar. Högre kreditbetyg innebär vanligtvis en lägre avkastning men medför också en mycket lägre risk för att låntagaren kommer att fallera.
- Obligationsfonder inkluderar vanligtvis obligationer med olika kreditbetyg, även om de flesta väl förvaltade fonder undviker extremt låga betyg. Fonden själv kommer emellertid att ha en övergripande rating baserat på det sammanlagda värdet av alla obligationer i fonden.
Tips: När du söker efter olika obligationsfonder kan du använda ditt valda kreditbetyg för att begränsa dina sökresultat till de fonder som matchar din risktolerans.
3
Granska fondens resultat under flera år. En obligationsfond som har haft hög avkastning de senaste månaderna kan verka attraktiv. Fonder med högre risk kan dock ha stark avkastning i några månader följt av ett brant dyk. Att titta på fondens långsiktiga resultat är en bättre indikation på vad du kan förvänta dig om du investerar i den fonden.
- Fondens resultatstatistik finns på fondförvaltarens webbplats. Du kan också hitta data via investeringsspårningswebbplatser, till exempel Morningstar.
4
Leta efter aktivt förvaltade fonder för att skydda dig mot stigande räntor. Aktiva förvaltare utvärderar ständigt ekonomin och kommer att handla tillgångar i fonden för att säkerställa att investerare inte drabbas av betydande förluster. En aktivt förvaltad obligationsfond med ett stabilt resultatrekord visar att förvaltaren fattar bra beslut.
- Titta särskilt på hur obligationsfonden utvecklas under ekonomiska nedgångar. Om avkastningstakten förblir stark jämfört med andra obligationsfonder har du en fond som sannolikt är en bra långsiktig investering.
Du kan köpa aktier i obligationsfonder via en mäklare, men du kommer sannolikt att behöva betala mäklaravgifter.
5
Gå med obligationsetfs (börshandlade fonder) om du värdesätter transparens. Obligationsfonder är inte skyldiga att lista de specifika tillgångarna i sina fonder. Istället får du övergripande siffror för fondens kreditbetyg och värde. Obligations ETF: er ger å andra sidan investerare specifik information om de olika obligationer som ingår i fonden.
- Obligations-ETF: er är också ett bra val om du planerar att köpa och sälja ofta. Insynen gör att du bättre kan utvärdera fondens innehav så att du kan fatta ett beslut om huruvida du ska handla dina aktier.

Del 3 av 3: köp av obligationsfondaktier

1
Köp kortfristiga placeringar direkt från fondförvaltaren. Om du köper obligationsfondaktier direkt från förvaltningsbolaget som emitterar obligationerna behöver du inte oroa dig för mäklaravgifter. Om du planerar att handla ofta kan det spara mycket pengar.
- När du bestämmer dig för att sälja dina aktier kan du helt enkelt sälja dem tillbaka till obligationsbolaget, så du behöver aldrig oroa dig för om det finns en marknad för dina aktier. Detta gör dina investeringar extremt likvida, vilket vanligtvis inte är fallet med obligationer.
2
Använd en hybridfondförvaltare om du inte vill vara begränsad till en fondfamilj. Vissa obligationsfondförvaltare, såsom Fidelity och Vanguard, har utvecklats till stora finansiella företag. Dessa hybridförvaltare erbjuder också aktier i ETF: er och andra obligationsfonder utgivna av andra fondförvaltare.
- Om du går med en hybridfondförvaltare kan du sluta betala högre avgifter för aktier i en fond utfärdad av en konkurrent. De kan dock fortfarande vara ett bra val om du vill hålla dina aktier under en längre tid och inte planerar att handla så ofta.
Tips: Om du använder en hybridfondförvaltare, förvänta dig att få de bästa räntorna och kampanjerna om du köper aktier i deras egna fonder. Vissa erbjuder till och med inga avgifter för de medel de förvaltar.
3
Gå igenom en mäklare om du planerar att hålla dina aktier på längre sikt. Du kan köpa aktier i obligationsfonder via en mäklare, men du kommer sannolikt att behöva betala mäklaravgifter. Om du inte planerar att köpa och sälja dina aktier ofta kommer dessa avgifter att vara minimala. I den situationen kan du hitta en mäklare som är bekvämare, särskilt om du redan har investeringar och inte vill hålla reda på flera olika investeringskonton.
- Mäklare tenderar också att erbjuda ett större antal fonder än de andra. En fondförvaltare har vanligtvis ett begränsat urval av andra fonder än de de förvaltar, om någon.
- Online-mäklare har också betydande resurser och information som kan vara värdefull för nybörjare. Med en online-mäklare kan du vanligtvis göra den stora majoriteten av din forskning om medel från själva plattformen.
4
Skapa ett handelskonto om du inte redan har ett. Oavsett om du har valt ett mäklarföretag eller fondförvaltare kan processen för att skapa ett handelskonto vanligtvis göras online på 10 till 15 minuter. På företagets webbplats letar du efter en länk på hemsidan för att skapa ett konto.
- Du måste ange personlig information samt information om vilken typ av konto du vill öppna.
- Länk ditt bankkonto till ditt investeringskonto och överför pengar för att täcka ditt första köp av aktier. Olika företag kräver olika belopp som du måste sätta in för att initialt finansiera ditt konto.
Tips: Det kan ta bara några minuter att konfigurera ditt konto online, men det kan ta allt från 1 till 3 arbetsdagar att slutföra banköverföringen så att du kan göra ditt första köp.

Välj rätt obligationsfond för dig baserat på dina kort- och långsiktiga mål och övergripande investeringsstrategi.
5
Utför din handel för den mängd pengar du vill investera. Börja med att leta upp namnet eller förkortningen för den fond du vill köpa aktier i. Sedan anger du hur mycket pengar du vill investera. Till skillnad från när du köper aktier, när du köper aktier i en obligationsfond ger du det totala belopp du vill spendera, inte antalet aktier du vill ha.
- Din handel kommer att ha statusen "väntande" tills fonden rapporterar sitt dagliga aktievärde i slutet av dagens handel. Därefter får du reda på hur många aktier dina pengar faktiskt köpte.
- Det kan ta upp till tre arbetsdagar för transaktionen att "avvecklas" eller slutföras. Därefter ser du dina fondandelar på ditt konto.

Tips

Om du är ny på att investera, överväga att arbeta med en finansiell rådgivare för att hjälpa dig att definiera dina mål och matcha dina föredragna risknivåer med investeringsprodukter som uppfyller dina mål.

Varningar

Denna artikel diskuterar valet av en obligationsfond på den amerikanska marknaden. Om du vill investera i ett annat land, kontakta en lokal finansiell rådgivare för att utforska dina alternativ.

Läs också: Hur läser jag ett aktiediagram?